時間：2023-07-11 09:20:54
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摘 要 繼國有大型商業銀行海外上市，國內股份制銀行在A股上市之后，城市商業銀行也趕上了上市的第三波。城市商業銀行上市IPO可以改善股權結構，引入戰略投資者，補充資本金等，直觀上感覺可以提高商業銀行經營效率。本文以北京銀行為例，利用賬務分析方法進行分析，對“IPO能否提高城商行的經營效率”給予一定的佐證。
關鍵詞 IPO 城市商業銀行 杜邦分析 經營效率
城市商業銀行近些年獲得了巨大的發展，但是它們大多由城市信用社整合而來，先天存在著股權結構不合理，承接了大量原城市信用社資金包袱，資產損失嚴重，經營績效較低，盈利后勁不足，發展規劃不合理等問題。另一方面，國有商業銀行的壟斷地位，股份制商業銀行的戰略轉型、農村商業銀行也打入“城市”市場以及外資銀行的“入侵”都是城市商業銀行面臨的巨大挑戰。而對于意向于在全國擴張的城商行而言，上市是其擴張的關鍵一步。2007年7月和九月，寧波銀行，南京銀行，北京銀行成功在A股市場上IPO，城市商業銀行更是成為當私募Pre-IPO的投資對象。經營效率是銀行業競爭力的集中體現，那么城商行的經營業績在IPO后將如何談變化，而導致這些變化的原因又是什么呢？
北京銀行在城商行中具有一定代表性，本文將結合北京銀行的例子，采用杜邦分析體系對比分析上市前后的盈利能力變化，對“城市商業銀行通過公開上市能否提高效率”，給予一定的佐證。
一、理論視角：IPO可以提高銀行的經營實力
1.總資產規模是銀行經營的基礎，IPO可以擴充資本金
根據許多學者（陳敬學2007；許小蒼2007；嚴太華2007）的研究，銀行規模的大小與其盈利能力的大小成正比。通過較大的資模，銀行可以實現規模經濟和范圍經濟所帶來的經濟效應。規模較大的銀行可以提高其營業收入來降低平均營業成本。這也在一定程度上解釋了世界500強銀行均具有龐大的資產規模。
銀行經營發展的基礎是其總資產規模，這在一定程度上代表銀行的經營實力。而城市商業銀行多數由信用社發展而來，一直面臨資本補充困境：資本補充源比較單一，補充渠道狹窄。目前，城市商業銀行的資本補充主要依賴實收資本，除個別銀行實收資本在總資本比重稍低外，其余銀行實收資本的比重大多在70%以上。即便北京銀行作為城市商業銀行中的佼佼者，IPO前其資產規模已達到了2639.81億，但是與五大國有銀行及外資銀行相比還是存在很大劣勢。從這個意義出發，城市商業銀行如果通過公開發行股票來籌集資本，從而實現資產結構優化和規模效應的提升，可以迅速增強資本實力，提高資本充足率和核心資本，增強其競爭力和抗風險能力，使之在同業競爭中處于更加有利的地位。并且，IPO也有助于提高銀行的知名度，有利銀行取得更多的市場份額。
2.上市可以提高經營績效
合理的資本結構、科學的法人治理結構、有效的組織結構是現代企業有運作必須滿足的三個條件。上市有助于城市商業銀行建立有效動作的資本結構、法人治理結構和組織結構，進而有助于其經營績效的提高，包括盈利水平、成長能力和股本擴張能力的提高。首先，城商行上市后，股權結構可以進一步分散，形成股東投票機制，同時強化了銀行信息的透明化和市場監督及市場約束。而且城市商業銀行多為信用社發展而來，多數存在地方政府“一股獨大”問題，上市對股權的稀釋作用有利于完善公司治理、規范運作及提高經營效益。其次，上市后，內部控制機制由股東大會、董事會和監事會構成，是一種能夠互相配合、協調制衡的機制。同時，城市商業銀行還要受央行、證監會等管理機構和投資銀行、會計師事務所、律師事務所等中介機構的外部監控。也就是上市后可以形成內外互相制衡、互相的治理結構，這種機制有助于迫使管理層追求利潤最大化，保證了社會公眾股東的利益。
二、IPO后，經營效率幾何？
盈利能力是評價一個銀行綜合競爭力的重要指標，具體可以考察其凈資產收益率(ROE) 、總資產收益率(ROA)、主營業務利潤率。其中，凈資產收益率反映了股東從投資的銀行中獲得的凈收益，資產收益率反映了銀行將資產轉化為凈利潤的能力，主營業務利潤率反映了每單位收入能夠創造的凈利潤。通常而言，這些比率越高，企業的盈利能力越高。
北京銀行于2007年9月10日首發A股，募集資金多達150億元，大大擴充了其資本金。筆者選取了北京銀行2006年至2009年財務報表數據，并計算出凈資產收益率、總資產收益率、權益乘數、主營業務利潤率和總資產周轉率，采用杜邦分析體系探討上市前后其盈利能力變化及變化原因。杜邦分析體系中凈資產收益率是核心，是最為綜合的一個指標，結合銀行業務特點，筆者將杜邦體系做成如下圖例。其中平均資產總額是期初資產和期末資產的平均值。
圖2顯示了其在發行前后凈資產收益率ROE和總資產收益率ROA的變化。從凈資產收益率來看，2007年較2006年有較大幅度下降，其后兩年有所上升但仍低于上市前22%的水平。但是從總資產收益率來看，上市前該比率僅為0.85%，上市后各年較此比率都有提高。ROA與ROE二者最大、最根本的區別在于兩者在債權計算及財務杠桿利用上的區別：ROA反映股東和債權人共同的資金所產生的利潤率，ROE則反映由股東投入的資金所產生的利潤率。如圖1所示，凈資產收益率等于總資產收益率乘以權益乘數，權益乘數是資產與權益的比值，如果比值大，說明企業的負債金額大。從這點出發，ROA相比ROE更能全在地反映企業對資產的利用率。這說明，北京銀行在2007年上市以后，其資產配置更有效率，經營效率較上市前有所提高。
按照圖例1,我們可以追蹤北京銀行上市后凈資產收益率下降的原因。表1是根據北京銀行上市前后的財務數據，按照圖例1所示的計算方法計算出來的ROE分解表。
1.從二維的杜邦體系：凈資產收益率＝總資產收益率×權益乘數看，由于北京銀行2006年至2009年間的總資產收益率表現為增長，暗示了凈資產收益率下降的源頭應該是權益乘數。從表1看，權益乘數在2006年時高達27.78倍，而IPO募集股份后這一比例當即下降了52.19%，其后兩年有些小波動，但也基本維持在下降后的低水平上。這與北京銀行2007年的IPO募集資金高達150億元完全吻合：通過IPO擴充了股本，大大增加了北京銀行在競爭環境中運營所需的資本金，使其大大降低了對債務融資工具的依賴，債務在資產中的比重大大降低，杠桿倍數也因此下降。這說明IPO后北京銀行ROE下降的源頭就是上市融資后，權益資本的比率上升，進而使其權益乘數減少。
2.其次，我們可以從權益乘數來分析銀行資本的風險程度。權益乘數體現了銀行對財務杠桿的利用程度，可以衡量利潤和資本的風險程度。它是資產與權益的比值，其倒數是權益總額占資產總額的比率，可以衡量在企業在無償債能力下可允許發生的資產拖欠程度，即可以用來分析風險程度。權益的比重越大，破產的風險越小。北京銀行上市后，權益乘數下降，其倒數即權益在資產中的比重上升，說明其資本風險和償債能力風險下降了。
3.從總資產收益率＝主營業務利潤率（凈利潤/主營業務收入）×總資產周轉率（主營業務收入/期初期末資產平均值）可以找出北京銀行總資產收益率上升的原因。從表1,我們看到北京銀行上市前后總資產周轉率除了2008年3%的水平，其余各年份都很平穩，都是2.3%，其資產實現業務收入的能力并無顯著變化。
而主營業務利潤率由有很大幅度的提升，從2006年的36.73%到2007年的43.81%，再到2009年的47.37%，期間實現了2.53%的復利式增長。該指標是從企業主營業務的盈利能力和獲利水平方面對資本金收益率指標的進一步補充，體現了企業主營業務利潤對利潤總額的貢獻，以及對企業全部收益的影響程度。主營業務利潤率的增長能夠充分反映出北京銀行IPO后對成本控制、費用管理、產品營銷、經營策略等方面的成就。
三、結論
使用杜邦體系對北京銀行的盈利能力的分析表明上市后其ROE有所下降，但是ROA有顯著上升，ROE下降的原因并不能表明其經營績效的下降，而是因為上市減少了其對杠桿的利用程度。并且主營業務利潤率在IPO后明顯上浮，表明上市提高了北京銀行的經營績效，與理論相符。這在一定程度上表明城市商業銀行可以通過IPO渠道克服資本金不足難題，實現規模效應，提高其經營效率。
參考文獻：
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[2]趙旭,凌亢.影響我國銀行業效率因素的實證研究.決策借鑒.2001(4).
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[4]陳敬學.我國銀行業市場與市場績效的實證研究.金融論壇.2004(5).
【關鍵詞】商業銀行；競爭力；構成要素；指標體系
我國商業銀行進行改革，其根本目的就是為了提高銀行競爭力，這也是我國監管機構的一個重要法定目標。面對這樣一個熱點問題，很多人的研究并不深入，在理論上并沒有給出一個較為全面的定義和分析框架。本文認為有必要重新分析一下商業銀行競爭力，并給予合適的定義和框架，還要設立一定的指標體系，從而為我國城市商業銀行提供可靠的理論指導。
一、商業銀行競爭力的定義
關于商業銀行的競爭力，我們要從企業競爭力談起。所謂企業競爭力，我們是依照公認的最權威的國家競爭力研究機構IMD與WEF的定義，它們認為，企業競爭力指的就是比其競對手創造更多財富的能力。美國教授邁克爾·波特認為，企業競爭力會涉及到價值鏈，它是企業進行經營活動的最終目標，就是利潤的來源。他并沒有針對企業競爭力給予明確的定義。但是，我們可以明顯的看到，他的理論與IMD和WEF的定義接近。我們國內也有學者對企業競爭力進行了分析，比如說樊綱和中國社科院的金磅研究員，他們對于企業競爭力的分析是基本類似的，認為企業競爭力主要就是以更低的價格或者消費者更為滿意的質量持續地生產和銷售，并且能夠實現經濟上長期的良性循環，具有持續的良好業績，是企業能夠使自身得以發展的能力或者綜合素質，最終將會體現在持續性和成長性的盈利能力上。那么，商業銀行競爭力的定義可以借鑒企業競爭力的定義。雖然說，WEF和IMD沒有專門對商業銀行競爭力下定義，只是在研究國家競爭力排名時考慮了金融業競爭力這一因素，并就此給出了金融競爭力的定義，即一國或公司在世界市場上持續地創造出比其競爭對手更多財富的能力。那么，我們可以依據此定義，給銀行競爭力一個定義。當前，我國國內對于銀行競爭力主要有兩種觀點，一種就是從商業銀行的業務過程描述提出銀行競爭力的定義，強調持續的盈利能力，沒有提出競爭力的主要因素，也沒有將風險管理作為核心因素進行考量。另外一種就是從股東利益最大化的角度將銀行競爭力定義為“能為股東創造持續高額的未來收益”。雖然說這種界定較為明確，但是，對于高負債的、高度信息不對稱的銀行來說，這種定義又欠妥。但是，無論如何，上述這兩種定義都強調了銀行的盈利能力對于商業銀行競爭力的重要性，只是從不同角度對銀行競爭力進行了剖析。它們都是直接從企業競爭力來定義銀行競爭力，顯然有失全面性和科學性。我們認為，商業銀行競爭力的定義，應該既要體現企業競爭力的本質特性，又要反映出商業銀行自身的特性。因此，本文認為，商業銀行競爭力指的就是一家銀行通過更有效的全面風險管理和全面市場服務持續地比競爭對手創造更多財富的能力。這個定義中體現了相互影響，又相互制約的三個因素，它們共同構成了商業銀行競爭力。
二、商業銀行競爭力的構成要素
（1）從競爭過程看商業銀行競爭力的構成要素。首先，銀行競爭的驅動力量一般來說有五種，這是來源于波特對于產業競爭五種基本作用力的分析，他認為，影響產業竟爭的因素有五種基本的作用力，即新進入威脅、替代品的威脅、供方侃價能力、買方侃價能力和現有競爭對手的競爭。我們在本文中創造性的把這種理論引入到銀行競爭過程中來，以此來分析商業銀行面臨的競爭強度和作用力，從而發現銀行競爭力的構成要素。以上五種作用力就是一家銀行面臨的來自五個方面的競爭壓力，反作用力就是其做出的對抗。這些作用力與反作用力匯集起來的合力反映了某一家銀行面臨的競爭強度，決定了該家銀行的最終利潤潛力。這五種作用力和反作用力的力量來源構成了分析銀行競爭力的要素，它們是競爭力量的基礎，組合起來才能形成一定的競爭力。我們通過這五種作用力和反作用力，分析認為，銀行競爭力的核心要素就是已有的和潛在的滿足客戶需求的市場服務能力、風險管理能力和盈利能力。它們反映了一家銀行面臨的競爭的幾個方面，也反映了基于一定環境下銀行業務發展的機遇和空間。（2）從銀行競爭力的形成過程看銀行競爭力的構成要素。我們通過以上的分析，可以看到銀行競爭力的構成要素有哪些。但是，這些構成要素之間的關系如何以及要素與競爭力之間的關系如何，都還是沒有明確的答案。因此，我們有必要從銀行競爭力的形成過程做進一步的分析。首先，我們從波特的價值鏈入手。波特認為，企業競爭力來源于每一個活動環節，每個環節對于企業的相對成本地位都有所貢獻。這里，他把價值鏈引入到了企業競爭力的分析當中。這里，我們就創造性的把價值鏈引入到銀行競爭力的分析中來。根據波特的價值鏈理論，銀行的競爭力也受到外部環境的重大影響。根據波特的觀點，銀行基本活動中的“市場和銷售”對競爭優勢起到了至關重要的作用。事實上，銀行的基本活動就是全面的市場服務和全面風險管理，二者之間是相互影響、相互制約的關系。銀行的輔助活動還分為四個層次，即基礎設施、總體管理、技術創新、服務品質和總體信譽維護。其中，外部環境部分包括監管環境和市場條件。銀行競爭力形成的過程包括外部環境的影響、基本活動、輔助活動以及最終的利潤創造四個部分，通過基本活動來外在地體現，最終反映到利潤上。
三、我國城市商業銀行競爭力指標體系的設定及具體操作
由于當前學術界對于什么是商業銀行競爭力尚沒有取得非常一致的意見，因此，在對我國城市商業銀行競爭力指標體系進行設定的時候，往往是借鑒企業競爭力理論，并結合商業銀行自身的經營特點，各有不同的側重點。具體來說，商業銀行競爭力的評價基本框架如下：WEF和IMD作為國家競爭力排名的權威機構，它們認為，國家競爭力是競爭力資產與競爭力過程的統一，它們都使用軟、硬兩種指標作為排名的依據，其中硬指標是可以直接測度的指標，代表競爭力資產，軟指標是不可以直接測度的指標，代表競爭力過程。一般來說，商業銀行競爭力指標體系基本上是依據這兩組指標中的具體指標來進行設定的，一般都采取了分層次和分因素分解的方法，摻雜了很多人為主觀性。但是由于采取了統一標準、方法和原理進行評價，其評價結果一般都有一定的參考價值。因此，我們將商業銀行競爭力的評價指標體系分為兩組指標，即測量指標和測評指標，競爭力評價的具體指標包括了反映銀行競爭力形成過程各個部分的要素。就測量指標來說，它包含了盈利指標、市場服務指標、風險指標三個部分。而測評指標則包含了公司治理、內部控制、綜合經營、信息科技、創新與服務、人力資源和總體信譽七個方面。由于我國商業銀行的發展戰略具有一定的趨同性，因此，很難進行量化和較客觀的定性比較。所以，很多銀行就會通過綜合經營指標來使比較變得更為客觀。綜合經營是商業銀行通過多種方式發展非傳統銀行業務，實現業務與資產的多元化和綜合化經營，是我國商業銀行提高盈利能力和服務能力的必由之路，也是提高資產組合配置和風險管理能力的重要手段。此外，商業銀行競爭力評價的操作過程，應該做好評價指標的權重分配、數據處理、競爭力指數的編制等工作。其中，數據處理一項應該做到數據收集和標準化，測量指標的修正，測評指標的數據處理，關于評價結果的說明。此外，商業銀行競爭力評價體系還要具有一定的適用性：普遍適用性、評價對象應具有一定的可比性、運用時應對評價指標做適當替代、國際競爭力的評價。總之，商業銀行應該遵循全面性、可比性、動態性、定量和定性相結合等原則，做好銀行競爭力的測評指標體系設定和操作。
參 考 文 獻
[1]亨利·英格勒，危姆斯·埃森格著．銀行業的未來[M]．中國金融出版社，2005
[關鍵詞] 餐飲業；配送服務；專業物流；前景分析
[中圖分類號] F420 [文獻標識碼] A
一、物流配送在餐飲企業中的應用現狀及重要性
（一）配送服務在現代餐飲業中的應用現狀
1.配送觀念不強烈。現代餐飲企業對物流配送的認識還不夠，大多數的餐飲企業都還被傳統“自給自足”的觀念所束縛，自辦物流的現象還很普遍。另外就全國連鎖餐飲企業來說物流配送技術還不成熟，而這也是我國物流配送方式在現代餐飲企業中不能很快發展的重要原因。
2.配送設施不夠先進。目前，現代餐飲企業的配送方式還比較簡單，再加上國內的餐飲企業相比國外餐飲企業在包裝、配貨和運輸過程中的落后如沒有完整的衛生標準和檢驗規格、沒有科先進的冷凍冷藏技術和設備等，也因此造成在物流配送過程中的損失很大。
3.配送服務差強人意。就目前從我國餐飲企業提供的配送服務上來說，整體上比較落后，物流成本比較高，技術應用程度較低，配送內容也缺乏競爭力。大多數的餐飲企業配送的目的是為了利潤，卻忽視了產品在配送過程中所形成的服務，而這也是配送服務比較落后的基礎原因。
4.信息化程度比較低。與現代產業在信息管理方面存在一定的差距，沒有形成固定的管理模式，另外在餐飲企業和物流供應商之間還存在著一定的信任問題，彼此之間的信息不暢通導致管理決策層不能及時掌握最新數據的統計和分析等，也因此無法做出最正確的市場決策。
（二）物流配送在連鎖餐飲服務業的重要地位
物流配送是現在企業中普遍應用的一種管理方式，隨著社會經濟技術的發展該方式已慢慢滲透到各行各業，如在連鎖餐飲企業中的運用，其配送對象是各連鎖店鋪，對象具有隸屬關系，是實行統一經營條件下的商品配送，其購銷關系穩定而且連續，是一種真正意義上的商品配送。如今國內的餐飲外送還只局限于大型餐飲連鎖企業，如：“肯德基”、“麥當勞”、“必勝客”等。從它們的實際應用事例可以看出，能夠外送的餐飲企業多為大型具有一定資金支持且門店覆蓋率光的企業，一般餐飲企業甚至個體餐廳根本不具有系統的送餐上門能力。而隨著社會發展以及消費者期望的提高，有餐飲送貨上門服務需求的人越來越多，我們希望能夠在家品嘗到各式各樣的美味而不是只有那幾種單一的快餐。但是大多餐廳因為人員較少、設備不齊全等不具備送餐上門能力的制約，無法滿足客戶此類需求。因此專業的餐飲物流型企業是適應市場需求并具有廣闊市場前景與空間的。
當前，“服務效率”已成為餐飲業的競爭的關鍵。消費者希望所得到的食品是干凈、衛生而其所接受的服務效率是高的。為此，一些國際領頭餐飲業如麥當勞細心制定了一些規則、設計了一些設備及工具，匠心獨具的加快了服務效率。在日前召開的第三屆餐飲連鎖發展戰略研討會上，物流配送已日漸成為餐飲連鎖業發展的一大難題。
二、餐飲型物流企業存在的問題及解決措施
（一）存在的問題
1.無完全相同的餐飲業物流模式借鑒。目前主要問題集中在無完全相同的餐飲業物流模式的企業可以借鑒，只能從相關企業中尋找經驗，探索過程較為艱難，另外國內外對此方面的研究較少，很難找到一個強有力的理論支持該模式。我團隊現已經積極聯系并有意請教省內物流方面的專家學者，請老師們對于該項目提出專業的可行性意見，雖暫無成型模式可借鑒，但經過專家分析并給予有價值建議后仍可以使該項目健康發展；
2.與餐飲企業自有物流沖突。目前主要大型快餐企業都有自有物流，該項目只能從地方性餐飲企業做起，市場擴大較慢；因此選址較為重要，由于外賣消費者對送餐時間有硬性要求，這就需要公司與合作餐廳或消費者家中距離不能過遠。因此公司選址傾向于美食餐廳或商業樓、居民樓密集的地方；另外我們也可以尋找當地較大連鎖規模的快餐企業，與其聯合建立高度合作，目前定位為高校如學府路、大學城周邊的餐飲企業。
3.餐飲業物流管理信息系統開發成本較高。企業需自建呼叫中心，建立餐飲物流管理信息系統，培養專業的客服團隊，擁有專業的訂餐服務流程、訂餐過程追蹤與消費者反饋體系。通過電腦系統進行高效的鏈接，達到與餐飲機構以及消費者的快速交易。雖然我們在資金技術等方面還不足以自創一套適用于本企業自己的物流模式，但我們可以利用目前市場上相對成熟的管理體系架構、一些大型企業如：“百勝餐飲集團”幾十年的管理經驗進行資源共享，通過學習他們的運營模式從而得到自身的長期發展，以創新型的業務模式獲得企業最終的成功。
（二）解決措施
1.完善供應鏈管理。完善的供應鏈管理，縮短原材料供應時間，保證原材料的質量，更能降低采購成本。
2.高度信息化處理。物流信息表現為物流信息的商品化、物流信息收集的數據化和代碼化、物流信息處理的電子化和計算機化、物理信息傳遞的標準化和代碼化、物流信息儲存的數字化等。物流信息化能更好地協調生產與銷售、運輸、純粹等各環節的聯系，使餐廳與物流中心之間的精細對接。
3.提升核心競爭力。餐飲業將物流外包給第三方，專心至于于原材料品質、產品種類和服務質量，從而達到培育企業的核心能力。提高客戶滿意度，增加靈活性、提高進入市場的可能性、增強市場反應能力。
三、物流配送在未來餐飲業中的發展前景
（一）餐飲物流業發展趨勢
近年來，我國的餐飲業發展非常迅速，據有關方面的統計，餐飲業的增長率要比其它行業高出十個百分點以上。可以說我國正迎來一個餐飲業大發展的時期，因此，餐飲型物流企業市場潛力巨大，前景非常廣闊。但可能隨著社會環境的變化而變化。餐飲型物流企業須根據自身條件和環境條件的要求，看清物流配送市場的發展趨勢，選擇適當的管理方法，才有可能在激烈的市場競爭中獲得成功。
（二）自身優勢
1.運送&呼叫中心的運營能力。企業需自建呼叫中心，建立餐飲物流管理信息系統，培養專業的客服團隊，擁有專業的訂餐服務流程、訂餐過程追蹤與消費者反饋體系。通過電腦系統進行高效的鏈接，達到與餐飲機構以及消費者的快速交易。以必勝宅急送為例，其對外送員工及餐廳員工培訓內容與要求相同，均擁有一整套排班系統，可根據餐廳、呼叫中心的高低峰時段編排班表，提高效率。因此公司對運送團隊的培養要積極重視，關系到送貨時間、服務態度等服務質量，只有顧客滿意才是企業根本生存之道。
2.成本控制能力。必勝宅急送對外送產品本身工藝的改變導致制作成本下降，同時為了符合大眾化的品牌定位，其價格比必勝客餐廳低15%。必勝宅急送的發展在達到一定規模后，有能力壓縮產品的利潤。因此我們可以采取送貨上門食品達到一定金額后適當打折或減免一定金額的方式進行促銷。自建呼叫中心、建立餐飲物流管理信息系統以及培養外送團隊是一筆很大的投入，因此我們可以利用目前市場上相對成熟的管理體系架構、一些大型企業如：“百勝餐飲集團”幾十年的管理經驗進行資源共享，通過學習他們的運營模式從而得到自身的長期發展，以創新型的業務模式獲得企業最終的成功。
3.管理體系。送餐服務不可避免會遇到特殊情況，如在用餐高峰期、特殊天氣等情況下對產品外送的質量與時間要求等。在此類情況下若企業沒有很強的體系和營運能力是做不到讓消費者滿意的。因此企業必須對自有呼叫中心進行領先管理理念并擁有一定成熟的管理體系架構，只有最高效科學的管理體系才能保證其宅急送業務的順利運營。
[參 考 文 獻]
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關鍵詞：印染企業；節能減排；潛力
中圖分類號：X791 文獻標識碼：A
文章編號：1674-9944（2013）01-0038-03
1 引言
印染行業是水資源消耗量大、污染物排放量較大的五大行業之一。印染行業要推行清潔生產，實現印染行業污染防治，從“末端治理”向“源頭預防”轉變，企業必須加快對節能減排新工藝、新技術、新設備的應用和推廣，擺脫粗放型管理模式，降低能耗，減少廢水排放[1]。荊州市地處江漢平原，是我國十大產棉區之一，該市棉花年產量12.5萬t。荊州市現有規模以上紡織印染企業136家，紡織印染產品以棉織品和棉布為主，含少量棉混紡產品，2011年紡織印染行業工業產值77.09億元，工業增加值44.78億元，占全市工業增加值的11.0%左右。
2 荊州市紡織行業污染產生、排放及治理現狀
2.1 荊州市紡織行業污染產生及排放狀況
2011荊州市納入環境統計的紡織印染行業污水排放口32個，產生廢水包括紡織廢水和印染廢水。紡織廢水主要為漿紗廢水和職工生活污水，COD濃度一般為300～590mg/L，NH3-N濃度一般為15～25mg/L。印染水消耗定額90～240t/1t產品，水重復利用率24%左右；印染廢水水質成份復雜，包括退漿廢水、煮煉廢水、漂白廢水、絲光廢水、染色廢水、印花廢水、洗漂廢水等，濃度高，色度深。COD濃度一般為460～3000mg/L，平均631.6mg/L；NH3-N濃度一般為25.0～64.0mg/L，平均32.0mg/L。紡織印染廢水產生量1929.23萬t，COD產生量12185.91t，氨氮產生量617.35t；其中，印染行業廢水產生量1350.46萬t，COD產生量10358.02t，氨氮產生量530.92t。經過處理后廢水排放量1620.37萬t，廢水回用率16.0%。COD排放量1488.53t，排放濃度平均為91.9mg/L；氨氮排放量200.93t，排放濃度平均為12.4mg/L。
紡織印染企業產生的廢氣主要為紡織空調廢氣和印染燒毛煙氣、印花拉幅有機廢氣、蒸汽鍋爐煙氣。除紡織印染循環經濟工業園的11家紡織印染企業采用國電長源電力股份有限公司沙市熱電廠的集中供熱外，荊州市其他紡織印染企業均自備工業鍋爐供應生產所需的蒸汽，蒸汽鍋爐一般以煤和秸稈為原料，燒毛一般采用天然氣為原料。2011年煙氣排放量為21272.7萬Nm3，產生SO2351.00t，濃度一般為1360～1850mg/Nm3，平均1650mg/L；NOx產生量110.62t，濃度一般為365～560mg/L，平均520mg/L。SO2排放量為210.00t，NOx排放量為94.58t。
紡織印染企業工業固體廢物產生量1.28萬t，主要為污水處理污泥和煤渣。荊州市紡織印染行業消耗的能源包括原煤、天然氣、煤油、柴油、燃料油、秸稈、熱力和電能，2011年合計能耗122015.47t標煤，萬元工業增加值能耗272.48kg標準煤。
2.2 荊州市紡織印染污染治理措施
2.2.1 荊州市紡織印染廢水治理措施
除紡織印染循環經濟工業園的11家紡織印染企業的廢水經過物化預處理后進入園區紡織印染廢水集中處理廠外，其他企業均自建污水處理廠對生產廢水進行處理達標后排放。紡織企業工業廢水一般采取物化預處理+好氧生物氧化二級處理工藝，印染廢水一般采用物化預處理+厭氧水解酸化+好氧生物氧化三級處理工藝，部分處理設施增加了脫色工藝[2]。
紡織印染循環經濟工業園區廢水處理廠現有設計處理規模為30000 m3/d，近期將擴建到80000 m3/d。設計進水水質COD800～1000mg/L、NH3-N50mg/L，處理后出水可達到《紡織染整工業水污染物排放標準》（GB4287-92）表3一級排放標準。現有污水處理量為4000～12000t/d，平均為11000t/d，進水COD濃度800.0～1565.6mg/L，平均1061.0mg/L；NH3-N濃度一般為35.0～64.0mg/L，平均40.1mg/L。處理后廢水排放量8250t/d，回用率25%左右，污染排放濃度為COD濃度95.6～122.4mg/L，平均濃度95.7mg/L，處理去除率91.0%，NH3-N濃度一般為4.2～13.2mg/L，平均9.7mg/L，處理去除率76.3%，達到《紡織染整工業水污染物排放標準》（GB4287-92）表3一級排放標準。
2.2.2 荊州市紡織印染廢氣污染治理措施
紡織企業空調廢氣一般采用濾籠除塵器處理后排放，印染燒毛煙氣、印花拉幅有機廢氣通過捕集罩收集后直接排放。印染企業蒸汽燃煤鍋爐煙氣一般采用雙堿法進行脫硫除塵，秸稈鍋爐煙氣采用袋式除塵器進行除塵。向荊州市紡織印染循環經濟工業園供熱的國電長源電力股份有限公司沙市熱電廠循環流化床燃煤鍋爐采用爐內噴鈣+旋風分離+電除塵的脫硫除塵工藝，除塵效率高于90%，脫硫效率大于75%，處理后煙塵和SO2排放濃度達到《火電廠大氣污染物排放標準》（GB132223-2003）標準的要求。NOx治理裝置正在建設中。經過統計分析，荊州市紡織印染企業鍋爐煙氣（含國電長源電力股份有限公司沙市熱電廠循環流化床燃煤鍋爐）脫硫效率為30%～75.0%左右，NOx去除效率8%～14.5%左右。
2.2.3 荊州市紡織印染固體廢物污染治理措施
荊州市紡織印染行業產生的工業固體廢物主要為污水處理污泥和煤渣，污泥干化后進行填埋，煤渣綜合利用，少量灰渣送城市垃圾處理系統。
3 荊州市紡織印染行業節能減排潛力分析
3.1 清潔生產水平分析
2011年印染行業工業增加值為25.97億元，其中印染布2億m，針織染色產品4萬t。2011年荊州市紡織印染行業針織品印染電消耗定額360kW?h/t產品左右，蒸汽消耗定額7kW?h/t產品左右，萬元工業增加值能耗328.88 kg標準煤/萬元。荊州市2010年單位GDP用水量27.83t/萬元，單位GOP能耗1.58t標煤/萬元，低于全省2.35t標煤/萬元的水平；荊州市2010年總能耗708.36萬t標準煤，單位GDP能耗1.0141t標煤/萬元；荊州市規模以上紡織印染業工業總產值77.0889億元，服裝鞋帽制造業工業總產值10.7041億元。
2010年紡織印染業原煤消耗量17977t，液化天然氣80t，汽油、煤油195t，柴油3t，燃料油152t，熱力8057×106kJ，電力61010萬kW?h，合計能耗折標煤122015.47t。
荊州市印染行業2011年取水量為1427.64萬t，萬元工業增加值取水量54.97 t/萬元，印染棉布單位取水量2.85t/100m布，廢水排放量2.43 t/100m布，達到《紡織染整工業水污染物排放標準》（GB4287-92）表3一級標準值。對照《紡織行業（棉印染）清潔生產標準》（HJT185-2006）分析，達到二級清潔生產水平。COD產生量2.07kg/100m布，達到清潔生產三級水平，接近二級水平指標值（2.00kg/100m布）。印染針織產品單位取水量214.15t/t 產品，廢水產生量202.57t/t 產品，COD產生量155.37kg/t 產品，對照《紡織行業（棉印染）清潔生產標準》（HJT185-2006）分析，均未達到清潔生產三級水平指標的要求，說明清潔生產水平較低。
依據《紡織行業（棉印染）清潔生產標準》（HJT185-2006），從生產工藝與裝備要求、資源能源利用指標、污染物產生指標、產品指標和環境管理要求等5個方面共17個指標，分析荊州市紡織印染循環經濟工業園清潔生產水平。荊州市紡織印染循環經濟工業園印染針織產品單位取水量160t/t 產品，廢水產生量150.00t/t 產品，COD產生量150.00kg/t產品，基本達到三級清潔生產水平，高于全市平均水平。印染棉布單位取水量、廢水排放量、COD產生量均達到二級清潔生產水平，在能耗、工藝設備、產品規模、環境管理等方面大部分達到二級清潔生產水平。產品合格率達到一級清潔生產水平。煤耗遠低于一級清潔生產水平指標值，電耗遠高于三級清潔生產水平指標值，主要是由于采用燃煤電廠集中供熱和部分工業鍋爐燃燒生物質秸稈造成。
3.2 污染物產生和排放行業水平類比分析
2009年我國紡織印染行業萬元工業產值廢水排放量110.15t，萬元工業增加值廢水排放量462.65 t，印染布的百米排水量均超過國家規定的2.5m3/100m的標準，有的高達3.5m3/100m，水重復利用率只有7%左右。2011年荊州市印染行業萬元工業增加值廢水排放量46.80 t，水重復利用率達到24%，印染布的單位排水量2.43 t/100m布，均優于全國行業平均水平。
3.3 能耗水平類比分析
2011年荊州市單位GDP能耗1.041t標準煤，紡織印染行業單位工業增加值能耗為0.27t標準煤，遠低于平均能耗。
4 荊州市紡織印染行業節能減排改進措施和績效分析
4.1 進一步調整產業布局，推進紡織印染循環經濟發展
荊州市紡織印染循環經濟工業園的建設和運行情況表明，產業的集聚優化布局可以實現低投入、高產出、低消耗、少排放的可持續發展模式。集中供熱可以減少建設投資、燃煤量和煙氣污染物的排放量。廢水采取集中處理和回用方式，廢水處理設施建設單位投資低，管理成本低，各種印染廢水混合，有利于營養配比，提高廢水生物處理的效率，降低沖擊負荷和廢水處理成本，提高處理效率和廢水回用率[3]。目前荊州市紡織印染循環經濟工業園入園企業和規模還很小，應結合承接產業轉移國家級示范區的建設，制定紡織印染行業環境準入條件，同時積極完善集中供熱管網，在近期將紡織印染污水處理廠處理能力從30000t/d擴建到80000t/d，將廢水回用率從25%提高到35%左右，減少園區廢水排放量，使單位產品和萬元工業增加值的廢水及污染物排放量降低6%～10%。引導外來企業進入園區，并將園區外的印染企業逐步搬遷到園區，限制園區外企業的建設和發展，調整和優化紡織印染行業布局，提高減排和節能效果。
4.2 開展企業清潔生產審核和技術改造，提高企業節能減排效率
采取自愿和強制相結合的方式，鼓勵、引導企業實施清潔生產審核。對污染物不能穩定達標排放的企業開展強制性清潔生產審核，在對紡織印染循環經濟工業園企業已進行企業環境管理自愿承諾的基礎上，在全市進行推廣。倡導產品生態設計，使用低毒低害的染料和助劑，提高企業內部的水回用率，使平均回用率從24%提高到32%左右，減少廢水和污染物產生量。
在清潔生產審核的基礎上，制定技術、經濟和環境可行的清潔生產方案，進行技術改造，具體措施如下。
（1）現有紡織企業氣流紡錠產能只占總產能的6.28%左右。對現有紡織企業采用先進的氣流紡替代棉紗錠，并對車間照明設備進行節能改造，采用變頻電機替代傳統電機，可節能10%～30%。
（2）使用清潔的原輔料。使用清潔的原輔料能提升產品的質量與檔次，在一定程度上能減少污染物的產生與排放。如纖維采用Ly-ocell纖維、聚乳酸纖維、甲殼素纖維、可降解合成纖維，天然彩棉等。使用天然的染料、生態型的染料與助劑。
（3）進行印染行業工藝與設備改造。印染前處理、染色、洗滌、后整理工藝改造是行業工藝與設備改造與提升的方向，也是行業清潔生產措施的主要體現。退煮漂改造與提升可以選擇的措施包括：短流程前處理工藝，與退煮漂三步常規工藝相比，水、電、汽等可節約30%～50%；生物酶前處理技術，在棉織物練漂工藝中，用生物酶代替傳統的燒堿，可使前處理從退漿、煮練、漂白縮短為冷軋堆置加蒸洗的短流程，能達到簡化工藝，縮短流程，減少工時，節約蒸汽、水電等能源；洗滌工藝中推廣噴淋沈滌、汽水沖洗、氣霧噴洗、高壓水洗、振蕩水洗、高效轉盤等節水技術和設備，節約大量的洗滌水，減少排污量[4]。
4.3 完善印染廢水處理廠污泥處置措施
長期以來，印染污水處理廠污泥采取的處理措施是干化后進行單獨填埋，需要大量的土地資源，并可能產生二次污染。荊州市印染污水處理污泥可采用干化后送入垃圾焚燒發電廠焚燒利用的措施。荊州市集美垃圾焚燒發電廠已經建成投產，設計處理能力為日處理垃圾800t，目前實際處理量為700t/d，距離荊州市紡織印染循環經濟園30km左右。經過初步試驗，當污泥干化后含水率達到60%以下，可以作為垃圾焚燒發電廠燃料。處理后可大幅度減少污泥填埋量，減少COD和NH3-N排放量。
4.4 強化環境監管，提高污染防治水平
環保部門實施全方位、全時段環境監管，對排放廢水水量和主要污染物濃度進行全面、有效、實時監控，完善清污分流和輕污染廢水回用措施，推動紡織印染企業開展節約用水和廢水資源化，控制超標排放和事故性排放，減少廢水和污染物排放量。
參考文獻：
[1] 王建慶，李桂生，李 戎.節能減排與我國印染行業的技術進步[J].染整技術，2008，30（6）：26～30.
[2] 環境保護部科技標準司.印染廢水污染防治技術指南[M].北京，中國環境科學出版社，2002.
[關鍵詞]通貨膨脹;商業銀行;經營;影響
經濟危機后政府采取寬松的貨幣政策刺激經濟，銀行主動信貸投放加速，貨幣供應量增速迅速回升。2009年末廣義貨幣（M2）余額達到61萬億，同比增長達27.7%，高于同期GDP增速17個百分點，(M2/GDP)達到歷史新高的1.79。2010年來，廣義貨幣（M2）增長速度比2009年略有下降，但截至2010年末廣義貨幣（M2）已達72.6萬億，同比增長速度仍達19.7%。按照貨幣數量理論，超額的貨幣投放將帶來滯后的通貨膨脹。不管是國內學者的實證研究還是各國的歷史經驗都驗證了貨幣供應的加速都伴隨著通貨膨脹率的長期上升，而且有比較明顯的滯后特征（圖1）。
一、通貨膨脹現狀
2011年第一季度經濟增速高于預期。盡管數月來政府采取多項措施為急速增長的經濟降溫，通脹率依然上升至近3年的最高水平。2011年一季度國內生產總值(GDP)同比增長9.7%，較2010年第四季度的9.8%略有下降，但仍高于預期。同時，3月份居民消費價格(CPI)同比上漲5.4%，較2月份的4.9%有了大幅提高，是32個月來的最高水平。盡管過去6個月里，政府采取一系列緊縮措施（包括四次加息），這些數據仍未有明顯改善。央行連續9次上調銀行準備金率，現在中國大型銀行的準備金率已達到20.5%。我國的CPI計算體系食品類的統計權重達32.79%，而且在居住類指標中只考慮了租房價格，而不是商品房銷售價格，如果加上住宅的價格變化，我國的通貨膨脹率將遠遠超過我們預期的水平。
二、通貨膨脹對商業銀行經營的影響分析
1.影響銀行存款業務發展。通貨膨脹時期，實際利率下降，甚至出現負利率，較低的實際利率必將導致居民儲蓄意愿走低，社會資金流向發生新的變化，投機性資金逐漸增加，銀行存款分流的狀況發生的可能性不斷加大。存款穩定性變差會增加銀行存款維護的難度，同時存款分流將直接減少銀行存款，兩者都將增加銀行吸存壓力。
央行不斷提高存款準備金率，商業銀行資金可能會從流動性過剩轉為流動性均衡甚至不足，存款將成各商業銀行爭奪的稀缺資源。特別是在銀監會不斷強化存貸比監管的背景下，各銀行特別是中小銀行對存款的需求更加旺盛，招商銀行、興業銀行、民生銀行、華夏銀行、中信銀行和浦發銀行等存貸比持續高位徘徊，高息攬存現象應運而生。
2.為消費信貸業務提供發展機會。通貨膨脹通常都會帶來消費的較快增長。CPI對社會消費品零售總額增長有一定的引領作用，社會消費品零售總額增速隨CPI走高而加速。今年以來我國的消費市場隨CPI走高而保持較快增長，也驗證了這一點。據國家統計局統計，1-3月，社會消費品零售總額42 922億元人民幣，同比增長16.3%，其中3月份，社會消費品零售總額同比增長17.4%。“十二五”規劃將拉動消費作為國家經濟發展的一個重點，已出臺的系列的針對消費增長的政策扶持，將為消費信貸的發展提供良好的政策環境，從而刺激更多的消費信貸需求。
3.貸款規模受限的同時，貸款議價能力有所提高。通貨膨脹使貸款的實際利率下降，企業和個人消費者傾向于借貸，貸款需求會有保證；央行為抑制通貨膨脹會傾向于通過提高存貸款利率、法定存款準備率、加大央行票據的發行量、實施窗口指導等收緊銀根，所有這些都將緊縮銀行信貸額度。旺盛的貸款需求和央行的貸款緊縮政策并存，為銀行提高議價能力提供機會，商業銀行可借此機會提高贏利能力和主動調整信貸結構。2008年銀行維持較高的貸款利率上浮比例正是得益于國家的緊縮政策。
4.通貨膨脹有利于提升商業銀行的盈利能力。經過九次上調后，法定存款準備金率已在高位，調整空間有限，抑制通貨膨脹最直接的手段就是加息。多位專家認為央行二季度將繼續加息。由于我國銀行活期存款比例超過四成，對稱加息有助于提高銀行的凈息差（NIM），進而提升銀行的贏利能力。而如果是非對稱加息（只加存款利率），或將對贏利造成不利影響，但本身影響并不大。一旦央行采取單邊加息，將意味著一輪加息周期正式啟動，最終對銀行凈息差（NIM）的影響為中性甚至偏正面。而即使不進行加息，從中長期看，由于資金緊張，銀行貸款議價能力提升，貸款利率的提高將增加銀行收益，提高銀行贏利水平。
5.資本市場活躍，投資理財業務發展。隨著居民財富的增長，投資理財意識越來越強，在通貨膨脹背景下，為了避免貨幣貶值的影響，人們會更加主動尋找投資機會。但我國目前房地產市場遭遇嚴重調控，機會不大，投資實業又對投資者要求太高，投資途徑相對有限。這樣投資者將會傾向于資本市場，從而帶來較好的資本市場相關投資理財業務機會。
三、結論
央行通過上調準備金率和加息來應對通貨膨脹，在為銀行提供一定發展機會的同時也帶來很多經營風險，比如房貸風險，持續加息會帶來按揭貸款戶的還貸風險；地方融資平臺風險，持續加息會帶來近10萬億地方融資平臺貸款還本付息風險。央行再次加息，經通脹率調整后的銀行存款回報率仍為負值。商業銀行只有不斷更新觀念，實現功能轉型，才能適應目前環境的不斷變化，提升贏利能力。
參考文獻：
[1] 薩繆爾森，蕭琛，譯.經濟學[M].人民
郵電出版社,2008.
[2] 綜述：多名專家認為央行二季度將繼
一、當前工業經濟面臨的下行壓力
當前的中國工業經濟面臨著較大的下行壓力，體現在總量上為工業增加值增速的下滑，企業效益上為工業企業利潤總額的負增長。同時，部分先行指標的變化趨勢表明，現階段中國工業經濟下行壓力并沒有消除，工業經濟增速有可能在未來幾個月之內進一步下滑。
（一）工業經濟增速出現一定幅度下滑
2011年，中國工業經濟增速保持了平穩較快增長，雖然增速有所放緩，但波動性明顯降低。然而，進入2012年以后，情況發生了一定程度的改變。先是在2012年1—2月份達到了21.3%的高位，然后迅速下降，3月份為11.9%，4月份為9.3%（見圖1）。事實上，如果單從增速來看，這一速度并不是不可接受的。2012年1—4月份的工業增加值增長11%，處于2000年以來的歷史較低水平，但不是最低水平，高于2000年1—4月份的10.9%、2009年1—4月份的5.5%，略低于2001年1—4月份的11.3%和2002年1—4月份的11.2%。目前對工業主管部門造成壓力的更多是這種增速加快下滑的趨勢，以及對未來的不確定性。事實上，去年下半年開始，中國工業經濟增速就進入了下滑軌道，而進入2012年以后增速下滑的速度進一步加快。工業經濟增速下滑是符合很多研究者預期的（中國社會科學院工業經濟研究所工業運行課題組，2010；劉世錦，2010），但增速下滑速度如此之快卻出乎意料。
（二）工業企業利潤總額出現負增長
進入2012年以后，工業企業經營效益變得十分嚴峻。2012年1—2月份、3月份、4月份，全國規模以上工業企業利潤總額分別同比下滑5.2％、1.3%、1.6%。這是規模以上工業企業利潤自2009年以來首次出現同比下降。然而，這一輪工業企業利潤總額增速的下滑趨勢卻并不是最近才出現的，而是從2010年就開始了。受國際金融危機下基數較低因素影響，2010年1—2月份規模以上工業企業利潤總額增速達到了2001年以來的最高點119.69%，然后進入增速逐步下滑的趨勢，直至目前出現負增長（見圖2）。工業企業利潤下滑呈現四個方面的特點。一是產業鏈上、下游企業相對較好，產業鏈中游企業利潤增速下滑幅度較大。從主要行業利潤增長情況來看，采礦等上游產業保持了較高的景氣度，輕工、煙草、醫藥等大部分產業鏈下游企業也基本維持穩定較快增長，相比之下，冶金、石化等產業鏈中游企業虧損十分嚴重，導致了整個工業企業利潤下滑。二是內銷型企業相對較好，外向型企業利潤增速下滑幅度較大。食品、飲料等以內銷為主的企業利潤穩定增長，相比之下，計算機、通信和其他電子設備制造企業等外向型企業利潤下滑幅度很大。三是私營企業和集體企業相對較好，國有和外資企業利潤增速下滑幅度較大。四是大中型企業相對較好，小微企業經營困難。據調研中一些小微企業，尤其是勞動密集型小微企業反映，2011年開始，企業經營中面臨的困難越來越突出。國際金融危機下，小微企業主要困難是缺少訂單；目前主要困難是“招工難”和經營成本上升。企業有訂單，但是難以找到足夠的工人進行生產，難以獲得貸款用于資金周轉，或者是生產成本太高，無利可圖，甚至是越接訂單越虧損。
（三）部分先行指標呈現下行趨勢
一般來講，工業經濟景氣指標體系包括先行指標體系、一致指標體系和滯后指標體系。其中，先行指標主要用來預測下一階段宏觀經濟的走勢；一致指標用來描述當前經濟運行的情況；滯后指標對經歷過的經濟狀況進行驗證。不同研究者在構建先行指標體系時可能會有所不同，而且采取的指數處理方法也有所差異，因此可能得出不同的結論。然而，發電量、原油產量、鋼鐵產量、十種有色金屬產量、商品房新開工面積等指標卻是幾乎所有研究者構建先行指標體系時均最常用的、最重要的先行指標。從這些先行指標來看，工業經濟目前面臨著較大的下行壓力。發電量從2011年開始就進入了較低的增長速度，而2012年4月發電量增速進一步下滑到0.7%的歷史低點；原油產量、鋼鐵產量、十種有色金屬產量在2012年增速也均出現明顯下滑，甚至出現負增長，2012年4月份分別為-0.3%、7.9%、2.3%；商品房新開工面積更是快速下滑，從2011年年中的25%左右下滑到2012年4月的-4.2%（見圖3）。這些指標的下滑說明了中國工業經濟進一步下行的壓力依然存在，工業經濟增速有可能在未來幾個月之內進一步下滑。
二、工業經濟下行的原因分析
與2009年國際金融危機沖擊下我國工業經濟因外需迅速萎縮造成的增速下滑不同，當前工業企業下行的原因更為復雜。既有短期因素，也有長期因素。
關鍵詞：商業銀行；數據資產；大數據
隨著互聯網技術的發展我們已經進入大數據時代，銀行業對大數據的理論研究不斷出現，從2012年把數據作為銀行資產開始，數據資產化趨勢愈發明顯。銀行業的產品和服務創新速度越來越快，銀行服務的便捷性、安全性以及全能性對客戶滿意度影響越來越大，并成為商業銀行客戶去留的重要影響因素，客戶黏性降低導致很多客戶在不同銀行之間的流動速度越來越快。商業銀行核心競爭力不但體現在銀行之間不可復制的技術、運營模式方面，而且還體現在以提高客戶營銷準確度和運營管理效率以及提高客戶滿意度為目標的數據資產的大數據應用方面。商業銀行中誰擁有了優秀的大數據應用能力，誰就把握了未來！
一、 大數據時代銀行大數據應用的現狀
1. 基于商業銀行自有數據資產的大數據應用。
（1）內部數據資產的來源。目前商業銀行價值最大的內部數據資產主要來源是核心銀行業務系統，核心銀行業務系統中的數據項主要包括對公客戶和個人客戶（或零售客戶）的基本信息、賬戶信息、交易信息、產品信息、渠道信息等相關數據，商業銀行通過大數據技術對這些信息進行關聯分析、深入挖掘就能有效提高客戶的管理水平、服務效率以及運營決策水平。
（2）商業銀行數據資產的質量。銀行業大數據分析所用的模型對數據有較強依賴性，數據質量的高低直接關系大數據分析結果的準確性，進一步影響風險管理、運營決策的制定和實施。銀監會根據2011年的監管統計數據質量管理良好標準，對銀行現場評估結果顯示，我國銀行業數據質量管理有很大的提升空間，數據質量管理領先的銀行也僅僅處于標準的“大體不符合”到“大體符合”之間。受歷史原因影響，銀行業的數據資產雖然相對準確，但也存在部分數據錯誤、缺失和無法補充的情況，目前很多銀行開始全力拓展數據來源，進行數據治理，提高數據質量和數量。
（3）數據資產目前最主要的作用是趨勢預測和決策支持。國內銀行業利用數據資產在風險管理、客戶管理和精準營銷方面利用大數據技術產生了明顯效果。招商銀行通過大數據建模進行客戶流失預警管理，使金卡客戶流失降低15%，葵花卡客戶流失降低7%；中信銀行通過對信用卡中心數據進行分析使信用卡客戶營銷平均時間從兩周縮短到2至3天；建設銀行通過對客戶數據進行分析將客戶細分為八類，通過對數據分析的系統篩選的客戶產品購買意向達成率是隨機抽取客戶的1.5倍、實際購買率是隨機抽取客戶的6倍。商業銀行通過對信用卡數據、客戶基礎數據和交易數據、語音數據等進行有效利用可以提高客戶黏性、提高銀行服務效率、提高開拓市場的效率，因此，數據資產成為銀行的戰略性資產。
2. 基于商業銀行外部數據資產的大數據應用。國內商業銀行雖然處于數據資產化、產業化的起步階段，但銀行業在利用大數據進行產品和服務創新方面還是有了新的形式突破，商業銀行轉型過程中的互聯網特色逐漸顯現。隨著社會各界對數據潛在價值的認可，商業銀行外部數據形式和來源越來越廣泛，這里的外部數據是指與商業銀行經營沒有直接聯系的商業銀行運營體系以外的其它所有數據。伴隨大數據、云計算等技術的推廣應用，商業銀行外部數據逐漸融入銀行業務運營過程并對管理決策進行了有效支持。
（1）銀行直接分析客戶企業的經營流水數據。銀行以客戶企業的經營流水等數據為分析對象，創建模型進行貸款服務模式創新。杭州犸凱奴戶外用品有限公司是一家電子商務企業，在天貓、京東等平臺的銷售額一年達到7 000萬，卻缺乏固定資產，電子商務企業以傳統的抵質押方式難以獲得銀行融資。華夏銀行杭州分行利用地域優勢于2015年9月份創新性的推出電商貸產品，具體方法就是銀行利用電商企業的數據平臺獲取電商企業的經營數據，銀行通過創建信貸估值模型對電商企業的數據進行分析，一般3天之內就能放款，截至2016年4月22日，華夏銀行電商貸產品已收到1 100多戶電商客戶的在線授信申請，授信367戶，授信總額1.15億元，貸款余額7 515萬元。目前，中國工商銀行、中國建設銀行、招商銀行、廣東發展銀行等都推出了類似產品。雖然電商貸產品處于起步階段，但這一模式作為大數據信貸的縮影，代表了銀行業產品和服務的發展新方向――形式和理念創新、以數據分析為基礎、以高效安全服務為目標。
（2）銀行接受企業客戶的數據資產質押貸款。當大家還在討論數據是不是資產，數據到底價值幾何的時候，貴陽數海科技有限公司聯合貴陽銀行已經為50多家企業進行了數據資產質押貸款，累計發放貸款金額達到5 000萬元。自第一筆數據資產質押貸款發放開始，數據已經成為可以評估價值并進行質押的資產，數據資產開始步入產業化階段，銀行業進一步步入了數據時代，我們進入了一個新的數據資產時代。
二、 銀行大數據應用面臨的問題
1. 基于銀行自有數據資產的大數據應用面臨的問題。
（1）開源軟件的安全性有待驗證。由于商業銀行使用開源軟件沒有經驗，基于Hadoop等開源軟件的大數據系統在銀行等金融產業的部署和應用安全性尚未得到深入驗證，再加上人力、財力等資源約束，商業銀行大數據系統部署仍然處于起步階段。2016年7月15日銀監會的《中國銀行業信息科技“十三五”發展規劃監管指導意見（征求意見稿）》鼓勵銀行加大在核心系統和關鍵技術方面研發創新投入，積極研究開源軟件在銀行重要信息系統的應用，促進銀行業信息系統向云平臺的轉換。
（2）大數據技術相關專業技術人才以及業務技術復合型人才缺乏。雖然Hadoop、Spark等開源軟件逐漸成為大數據系統應用的主流，但是這些開源軟件與銀行信息系統業務的結合、云技術的應用在實際操作與部署時缺少經驗缺少相關技術人才，尤其是大數據系統應用前期，既懂銀行業務又懂大數據技術的復合型人才尤其缺乏，這成為制約大數據在銀行應用的重要瓶頸。在數據分析和應用過程中，商業銀行內部都知道進行客戶價值和行為畫像描述一般要用聚類分析模型、進行欺詐分析用Logistic模型、進行違約風險分析用決策樹模型，這些模型的使用框架流程都是基本固定的，但是模型應用效果卻有巨大差別，原因在于相關數據具有異質性，進行數據分析操作的團隊受工作經驗、教育背景等因素影響，造成同時具備統計、軟件編程和數學建模能力以及業務能力的復合型人才及其稀缺。
（3）數據來源有待進一步拓展。大數據應用貴在信息的全面性、準確性和及時性。商業銀行自有數據主要來自于自有客戶的基礎信息、交易信息、理財信息等數據，目前外部數據主要引入第三方機構人民銀行的征信共享數據，在司法、工商、稅務、消費、電信、網絡輿論、位置等外部數據的引入方面還有待進一步開拓。這些商業銀行可用的外部數據分布在政府、電信、互聯網企業等各個分散的部門和行業里，要把有價值的數據進行集中收集有很大難度。銀行業已經重視大數據應用所必須具備的數據資源的開拓行為，但是由于合作方數據質量參差不齊、存儲規范標準不一致以及與商業銀行的合作意愿等因素為商業銀行引入外部數據進一步加大了難度。2016年5月，光大銀行宣布與螞蟻金服旗下芝麻信用正式合作，引入芝麻信用全產品體系，在取得用戶授權后，將借鑒芝麻分作為在線發卡、風險控制的依據，這是銀行征信體系在互聯網企業在數據應用方面的有益嘗試。
（4）銀行業數據標準和系統建設標準需要統一規范。銀行業大數據應用的前提是數據質量。雖然銀監會于2011年了“監管統計數據質量管理良好標準”，確定了銀行數據管理的15項原則、61條標準，但是這個標準是針對監管統計數據的。2016年7月15日銀監會了《中國銀行業信息科技“十三五”發展規劃監管指導意見（征求意見稿）》，這是截至目前國內銀行業信息科技方面最全面系統的監管辦法。意見稿指出，銀行業監管部門將統籌規劃大數據基礎設施，穩步推進大數據平臺建設，推動大數據與云計算、物聯網、移動互聯網等新興技術融合發展。這意味著銀行業數據架構管理、數據標準建設以及數據來源將會有權威標準。隨著意見稿的逐步實施，將進一步提高銀行業數據的準確性和一致性，銀行業外部數據來源也將會有所規范，為銀行業全面應用大數據奠定規范基礎。
2. 基于商業銀行外部數據資產的大數據應用面臨的挑戰。
（1）授信客戶的經營流水數據面臨造假問題。從電商系統的數據看來，每一筆交易的客戶、金額、實施流程等信息都是有據可查并真實的，但在現實中電商商家“刷單”的情況真實存在，“刷單”就是指商家偽造訂單和交易流程信息呈現交易火爆以及銷售量高的假象，甚至電子商務平臺上的商家可以聯合電商服務平臺的內部工作人員聯合偽造交易量和客戶評價等信息。這種虛假的數據讓銀行在給客戶授信時難以辨別真偽，從而增加銀行風險管理的難度。
（2）商業銀行與電子商務平臺合作缺乏穩定性。電子商務平臺阿里巴巴2007年開始就與建設銀行、工商銀行等銀行在貸款業務方面開展合作，比如阿里巴巴和建設銀行合作開展“網絡聯保貸款”，由3家或以上阿里巴巴電商平臺上的誠信會員或供應商會員企業組成一個聯合體，共同向銀行申請貸款，同時共擔風險，后來由于數據所有權和利益分享等原因合作終止，阿里巴巴成立民營銀行“浙江網商銀行股份有限公司”，而建設銀行開辦了自己的電商平臺“善融商務”，互聯網金融企業與銀行的行業界限開始模糊，互聯網企業與傳統銀行的銀行金融業務競爭開始激烈化。
（3）質押數據資產的價值準確評估與變現問題。怎樣保證數據評估價值以后只能質押一次，在企業貸款發生違約情況以后，質押數據資產怎樣處理、是否能夠變賣、能夠賣給誰、質押數據資產接受者如何使用數據都是需要關注的問題。貴陽市政府、中國標準化研究院、清華大學數據科學研究院、金電聯行信息技術有限公司、德勤華永會計師事務所共同創建貴陽大數據資產評估實驗室，專門為企業提供數據定價服務，為大數據市場交易和數據資產所屬企業獲取金融機構融資服務提供支持，這為數據資產質押提供了相對權威的定價標準，商業銀行在為企業辦理數據資產質押業務時有了估值參考依據。由于數據有容易復制的屬性，如何保證債權人將質押數據順利變現依然是個大問題。
三、 銀行業數據資產應用前景以及策略
1. 加強基礎信息系統建設研發能力。為了更好地挖掘銀行業內部和外部數據資產的價值，大數據系統的建設必不可少，大數據系統與原有核心銀行系統是替代關系還是并行運行以及開源軟件的安全應用等問題是當前需要深入研究的問題，大數據系統建設必然引起國內銀行業現有的基礎信息系統的更新換代。比如，基于MPP或Hadoop框架的新型半結構化或非結構化數據庫將取代或與傳統的關系型數據庫并行運行，Hadoop框架下MapReduce和Spark的選擇問題，ETL部署、災難備份恢復等大數據配套流程，以及數據建模和分析結果可視化等一系列基礎信息系統建設部署和軟硬件工具的使用將推進銀行業加快基礎信息系統建設。
2. 提高數據質量并擴大數據來源。銀行業除了客戶的基本信息、交易信息、財富管理信息等內部數據以外，還有來自人民銀行的征信信息，隨著政府公共信息的進一步公開，以后可能會有來自稅務、交通等政府部門的信息，以及來自于第三方合作單位的信息，商業銀行要逐步提高存儲、處理、挖掘這些外部數據的能力，提高內外部數據的準確性、及時性、連續性、完整性，為全面勾畫客戶信息、風險管理和預警、產品和服務精準營銷、決策準確制定并執行提供數據支持。隨著數據資產可以質押，商業銀行在質押數據貸款方面的數據資產生命周期全流程管理方面需要深入研究，接受哪些企業的哪些數據資產的質押請求、質押過程中怎樣保存數據資產并保證這些數據資產不被重復質押、收回貸款后怎樣解除數據資產的質押、不良貸款核銷后怎樣使數據資產變現等等，這一系列問題需要銀行業以及監管部門進行研究并實踐。
3. 跨業穩定、健康合作實現差異化特色化服務，逐步打造特色化的金融生態圈。2007年阿里巴巴與建設銀行、工商銀行合作后來由于各種原因合作停止，現在華夏銀行杭州分行為與天貓、京東商城的優質商戶提供電商貸產品，銀行業與電子商務企業的合作有了新的方式。銀行業在與互聯網等企業合作時，如何保證合作的穩定性、同時獲取高質量的交易數據，并以交易數據為數據分析基礎為這類電商企業客戶提供更精準的產品服務并進行精準營銷需要不斷探索。未來，銀行業不管是自己建立跨界平臺還是同業合作甚至與電商平臺合作經營，銀行業必須打造或者融入特色的金融生態圈，但是到底什么是特色？這要依據不同銀行現有客戶服務優勢以及各銀行未來發展戰略和定位來決定，跨業創新合作不可避免。
4. 監管部門加快推進銀行業創新性信息科技建設和數據資產管理標準建設。在信息系統建設方面，考慮到系統安全性和業務連續性問題，銀行業在開源軟件應用方面目前持相對保守態度。銀行業在企業數據資產抵押貸款業務方面處于探索實驗過程中，質押數據資產的生命周期管理尚未經歷完整周期也無先例參考，監管部門對數據資產質押業務開展方面仍有很多不確定性。2016年7月15號銀監會的《中國銀行業信息科技“十三五”發展規劃監管指導意見（征求意見稿）》指出，銀行業面向互聯網場景的重要信息系統到“十三五”期末將全部遷至云計算架構平臺，其他系統遷移比例不低于60%。監管部門定量的監管規則和辦法讓銀行業在監管項目具體實施時有了更明確的目標。
5. 加快人才隊伍培養和建設。商業銀行在轉型浪潮中發現已有的人才隊伍遠遠不能滿足轉型需求，傳統數據建模分析和應用研究方面的技術人員缺乏，大數據、云技術、數字貨幣等創新性專業技術人員嚴重缺乏，既懂銀行業務又懂專業信息技術和數據建模的人更是千金難求。在這種專業技術人員嚴重缺乏并影響商業銀行創新和轉型的時期，商業銀行要在高端專業人才隊伍培養和建設方面投入更多資源，在應用新技術時要在能力允許范圍內成立大數據中心、數據建模中心、可視化中心、數據貨幣中心等專業的數據分析和應用研究中心。為應對未來智慧金融、普惠金融的發展要求，加快對區塊鏈、人工智能、機器學習等技術方面的研究投入，在外包非核心技術的同時培養并吸引技術人才隊伍，不斷加強在職人員的技術和業務能力培訓，打破部門之間的壁壘，部門間聯合培養復合型人才。參考文獻：
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[關鍵詞]紡織行業 環境因素 污染治理
[中圖分類號]X5 [文獻碼]B [文章編號]1000-405X（2013）-6-179-1
1 概述
紡織工業是對紡織纖維進行加工的工業。紡織纖維按其來源可分為天然纖維和化學纖維兩大類，天然纖維包括植物纖維（棉、麻）、動物纖維（毛絨、蠶絲）、礦物纖維（石棉）三類；化學纖維包括人造纖維和合成纖維，人造纖維又分為纖維素纖維、蛋白質纖維和礦物纖維，合成纖維有聚酯纖維（滌綸）、聚酯胺纖維（錦綸）、聚丙烯纖維（腈綸）、聚乙烯纖維（維綸）、聚氯乙烯纖維（氯綸）、聚烯烴纖維（丙綸）等。這些纖維與人們的生活息息相關，在國民經濟中起著十分重要的作用。
紡織工業生產一般包括紡紗、織造、染整三大塊，但不同類型的紡織業其工藝流程也不盡相同。但不管是哪種流程，污染物均主要在染整過程，紡紗和織造過程污染較輕。主要的環境因素為紡紗、織造過程中產生的落花，織造過程中織機發出的噪聲，機器檢修時產生的廢油，纖維的潛在火災（一些合成纖維在燃燒時放出有毒氣體）等。本文主要介紹一下染整過程的環境因素及相關治理技術。
2 染整工藝簡介及環境因素分析
染整過程一般包括前處理、染色及后處理三個部分。
2.1 染前處理
染前處理的目的是除去纖維上所附著的雜質及在紡織過程中所帶入的物質，如染漿、油劑等添加物，染前處理一般包括燒毛、退漿、煮煉、漂白、絲光等。
2.1.1 燒毛。燒毛是將織物表面的纖毛經直接火焰燃燒的方式去除，使其表面光滑。燒毛過程是讓織物以一定的速度通過一排由燃氣組成的火焰屏，將織物兩面的纖毛燒掉，然后進入水槽熄火，同時降溫。此工序的環境因素主要是燃氣的消耗、燃氣和織物的潛在火災、燒毛過程產生的廢氣（燒羊毛織物時有臭味）、水的使用和廢水排放。
2.1.2 退漿。為了防止紗線在織造時斷頭，大部分紗線要上漿以增加其強度。漿料有天然漿料和化學漿料之分，天然漿料為淀粉類，化學漿料有聚乙烯醇、羧甲基纖維素等，但在下一步加工前必須將漿料退去，稱之為退漿。退漿劑可以是酶、酵素、酸、堿等，將織物浸在裝有退漿劑的設備中，經過一段時間后，漿料溶于水中而被去除。此工序環境因素主要有退漿劑的使用、水的消耗、退漿廢水的排放。
2.1.3 煮煉。煮煉是染前處理的重要環節，各種紗線和織物在染前均需經過煮煉處理。煮煉的目的是除去纖維以外的各種粘附物質，包括纖維在生產過程中伴隨著各種物質或纖維形成過程中添加的某些物質。如羊毛脂、羊汗、絲膠、油污等。一般棉織物的煮煉溫度為120-130℃，煮煉劑為10-15g/l，煮后要用清水將棉織物清洗干凈；羊毛織物的煮煉一般在較溫和的條件下進行，因為羊毛在較高的溫度及較高的PH值條件下會水解。所以羊毛織物的煮煉溫度為80-95℃（白胚煮煉選擇90-95℃；色胚煮煉選擇80-85℃），PH值調整在6.5-7.5，煮煉完成后要進行洗煉，洗煉一般為皂洗。加入純堿將PH值調至9-9.5，皂洗后要進行沖洗，直至洗凈織物為止。此工序的主要環境因素為化學品的使用（純堿、燒堿、皂液等），能源的使用、水的使用及廢水的排放。
2.1.4 絲光。為了改進棉纖維的物理性能，如光澤、吸光性、拉伸強度及增加與染料的親和力，需用較濃的堿對棉纖維進行處理，絲光用的燒堿濃度為200-300g/l，溫度選擇20℃以下。棉纖維用堿處理后生成堿纖維素。經過絲光后的棉布中會有一些堿殘留在棉布上，這些堿對后續的印染加工有妨礙，需用稀硫酸將其中和并沖洗干凈。此工序主要環境因素為化學品的使用（酸、堿）含堿廢水排放、水的使用。
2.1.5 漂白。紗線及其織物經過煮煉后，大部分色素被去除，但天然纖維中仍殘留有少許色素，需進行漂白處理，棉紗和棉制品常做漂白處理，羊毛及其織物一般不做漂白處理，合成纖維也不漂白。常用的漂白劑為次氯酸鈉和雙氧水，漂白后要對織物進行沖洗。此工序主要環境因素有漂白劑的使用及潛在泄漏、水的使用、沖洗廢水的排放。
2.2 染色、印花
染色是指在有關染料組成的染浴中，加入其它助染劑，并在一定的條件下，對白色紗線及其織物進行全面染色的一個過程。由于染料與纖維分子結構及染料性質的不同，染料對纖維具有選擇性，即某種染料只適用于某種纖維。染色的過程非常復雜，既有化學作用又有物理作用。為了保證印染效果，常需加入多種助劑。
染料品種繁多，有直接染料、硫化染料、還原染料、活性染料、酸性染料、酸性媒介染料、金屬絡合染料、反應性染料、冰染染料、氧化染料、分散染料、陽離子染料等。其中硫化染料、還原染料、反應性染料、冰染染料主要用于棉織品的染色；酸性染料、酸性媒介染料、金屬絡合染料常用于毛織品的染色：分散染料主要用于聚酯纖維的染色；陽離子染料主要用于
腈綸的染色。
以活性染料對棉布連續軋染染色為例，其染色過程為：調配染料溶液軋染棉布烘干（紅外、熱風）軋堿液氣蒸固色皂洗水洗烘干。
染色過程自始至終均在非酸即堿的介質中進行。所以會產生大量的酸堿廢水；當采用酸性媒介染料或金屬絡合染料時，在染色過程中要加入紅礬鈉（重鉻酸鈉），故洗滌水中會含有六價鉻，鉻為一類污染物，需在車間處理達標后才能排至綜合污水處理廠。
此工序主要環境因素為化學品的使用（酸、堿、染料、助劑）、能源消耗、水的使用、廢水的排放（PH、COD、BOD、SS、色度、鉻、六價鉻、苯胺等）。
2.3 后整理
根據織物的不同用途，選用某種組合化學品和后整理劑對染后的織物進行加工，使織物具有抗靜電、阻燃、防皺、免燙、柔軟感、防霉蛀等性能，所有的后整理劑多為樹脂類的表面活性劑，以樹脂做后整理的工業為例，其過程為浸軋預烘烘焙皂洗。由上述流程可以看出，此工序的主要環境因素為化學品的使用（整理劑、皂液），水的使用、能源的消耗、廢水的排放、織物的潛在火災。
3 廢水處理
紡織行業最主要的的污染物是印染廢水的排放，廢水中含有染料、助劑、漿料、纖維素等。如果使用酸性媒介染料和金屬絡合染料，廢水中還含有鉻，鉻的去除一般是將六價鉻還原為三價鉻，然后調節PH值使之成氫氧化物沉淀。常用的還原劑為鐵鹽和鐵屑。
印染廢水可采用以下流程進行處理：格柵調節池生化池沉淀池汽浮池脫色池。
脫色劑可以使用次氯酸鈉、雙氧水、也可使用活性炭吸附的方式進行脫色。生化污泥經濃縮、壓濾后進行焚燒處理。
4 清潔生產工藝
紡織行業的清潔生產主要是在染料選擇時盡量選擇環保染料（不含苯胺類物質）；漂洗時采用逆流漂洗，以節約用水；絲光淡堿回收利用，冷卻水循環使用。
參考文獻
